为什么对加密集成和DeFi的需求增加

介绍： 从"为了炒作而加密"到计算基础设施

加密集成不再是异国情调的：传票上有stablecoins，分散交易所（DEX），通过智能合同的可验证付款，KYT/AML onchain交易分析师以及on/off-ramp提供商以交换假货。该业务的主要动机是在国际计算和向用户付款中获得速度，可预测性和成本控制。

1）需求驱动因素

1.无摩擦的十字路口。

传统的走廊既昂贵又缓慢。Stablecoins和L2网络提供近乎实时的入围和可理解的佣金。

2.24/7/365计算和流动性。

没有"输出银行"：付款，存款和结算可以由智能合同和编排器自动化。

3.Stablecoins作为"数字美元"。

对于企业而言，这是P＆L的可预测性，也是多币种流的方便"运输"。

4.货币的可编程性。

智能合同自动执行托管、再共享、保留、比例分配和多功能策略。

5.用于迷你库的DeFi模块。

在具有风险限制的低风险池中自动路由流动性、掉期、隔夜放置。

6.Onchein的透明度。

任何交易都是跟踪的；这减少了滥用并有助于合规性（KYT，雪橇筛查，定向认证）。

7.提供商竞争。

On/off-ramp服务，castodial和无纸钱包，支付网关-不断增长的选择，集成的TCO下降。

2）公司究竟在整合什么

On/Off-Ramp：购买/销售stablecoins for fiat、卡片、A2A。

在多个网络（L1/L2）上接收和发送站点（USDT/USDC等），并以价格和可靠性动态选择网络。

智能支付合同：战斗付款，时间表，代管，状态验证。

KYT/AML和风险分析：地址筛选，监测风险集群，禁止与"肮脏"流动性互动。

Castodial钱包和MPC钱包：企业访问策略,multicing,限制,白名单。

DeFi连接器：DEX交换，流动性桥梁，短期住宿池。

计费和报告：onchein提取，付款标签，自动匹配γκ与会计系统。

3）体系结构： 生产中的外观

级别1-支付编排。

网络漫游（L2/sidechain）,选择on/off-ramp提供程序,转发,风险限制,降级暂停。

2级-Koshelök/Kastodi。

MPC或具有访问策略（suma限制，角色，时间表）的多人。与密钥的HSM/GCP KMS集成。

第3层-合规。

KYC/KYB，雪橇筛选，PEP，入站/出站地址的KYT检查，事件日志记录以及日志存储。

第4层-DeFi适配器。

DEX交换，桥梁，带有白色协议列表，TVL限制和自动停止按钮的流动性池。

5级-Bacofis和BI。

Webhooks "payment_initiated/confirmed/settled/ payout_sent'，地址注册，报告，与ERP的对账。

4）实际计算的度量

定价：一次最终交易的成本（包括天然气/佣金/提供商）。

Speed-to-Finality：保证在网络/桥上完成最终化的时间。

Fail/Retry Rate：在替代网络上重复尝试失败的比例和成功率。

掉期/退货时的Slippage和FX三角洲。

KYT-hit Rate和False Positive complians。

流动性回报：收入/节省vs.在DeFi中放置时的风险限制。

5）应用桉例

电子商务和订阅。

全球B2C支付给stablecoins中的饼干/附属公司，然后通过on-ramp转换为本地货币。

游戏平台（包括合法的iGaming）。

即时存款/结算，透明支付状态，VIP走廊；严格的合规性（KYC/KYT），限制和日志记录。

B2B计算和市场。

卖方之间的代管合同和可编程拆分，每个银行没有账户的国家支付物流。

Remittans和Creator经济学。

24/7微型垫子，低佣金，自动桥接到当地的菲亚特钱包。

6）风险以及如何关闭风险

合规和制裁。每个事务的KYT筛选，黑色/灰色列表，群集监控，针对可疑池/桥的"无触摸"策略。

Tehrisk和桥梁。使用审核协议，TVL限制，多轨流动性分配，"panic switch"。

Castodi和钥匙。MDC/multicig，硬件模块，密钥轮换，角色划分，恢复过程。

市场和流动性。滑动限制，掉期路由，流动性聚合器，测试掉期在大量之前。

操作错误。地址白名单，延迟的多角色确认交易，金丝雀转账。

司法管辖区。检查本地操作的允许性,注册/离线提供商的许可证,税收和报告。

7）集成迷你支票清单

1.司法管辖区和政策：允许的地方，注册要求和报告。

2.网络和stablkoins：支持哪些L1/L2，佣金/可靠性的优先级。

3.On/Off-Ramp提供商：国家覆盖范围、限制、SLA、KYC要求。

4.钱包：MDC/multicig，角色，限制，活动审核。

5.KYT/AML堆栈： 分析提供商,webhooks, False Positive policy.

6.DeFi政策：协议白名单，池限制，收益/风险监控。

7.还要学习税收大纲：自动交易对账，ERP/BI标签，日志卸载。

8.DRP/BCP：退化场景，备用网络/桥梁，紧急停止过程。

8）用户的样子（UX）

单个Widget：选择网络和stablecoin,读取地址,QR,状态"启动→确认→最终化"。

关于更便宜的网络的透明佣金和线索。

具有即时标记的入站自动探测器"归功于"。

结论：保留地址，延迟确认，金丝雀翻译。

支持：跟踪哈希/引用开拓者，可理解的错误和撤退。

9）经济： 好处诞生的地方

跨寄主：在收到资金之前减少佣金和时间。

资本周转：24/7最终化提高了周转率和缓存位置。

交易成本：由于骨干透明度和汽车制造，札幌的滴答声更少。

FX和掉期：灵活的转换时刻选择，通过聚合器减少传播。

流动性：可选-低风险DeFi策略在严格的限制。

10）神话与现实

"地穴总是高风险的。"风险管理：对智能合同、KYT、限制和白名单的审计将曝光率降低到可接受。

"这对用户来说很困难。"现代小部件隐藏技术细节，留下清晰的UX和状态。

"监管者反对"。重要的不是工具，而是使用它的模式：透明的逻辑，KYC/KYT，税收和报告是对话的基础。

11）2030年路线图

RWA和代币存款。代币资产和公司清算在铁轨上的份额增加。

Account Abstraction и Passkey-UX.钱包将"像应用程序一样"，在帐户级别恢复访问和策略。

无整体桥的互操作性。类似于CCTP的机制和stablecoins发行人的规范马裤。

合规自动机。KYT和雪橇筛选将作为流媒体服务运作，假阳性仍将下降。

企业DAO流程。财政部和限额政策-通过具有审核和日志记录的智能合同。

对加密集成和DeFi的需求不断增长，因为它们解决了旧的支付问题-速度，成本和全球覆盖-并增加了新功能：可编程性，透明度和自动化。那些务实的公司获胜：从stablecoins和on/off-ramp开始，建立牢固的合规性回路，实施钱包政策（MRS/multicig），将DeFi模块插入到严格的限制之下，并计算成本。这样的堆栈加强了unit经济，改善了UX，并在速度和信心决定收入的市场上创造了竞争优势。