Оффлайн vs онлайн (Мексика)

1) Салыстыру үшін база: «нарық» деп не санаймыз

Бүкіл нарық (оффлайн + онлайн): US $40,64 млрд-қа 2033 (Astute Analytica моделі бойынша market value/GGR) дейін болжаммен 2024 жылы US $11,37 млрд ≈ бағаланды.

Онлайн-сегмент (iGaming, мөлшерлемелерді қоса алғанда): 2030 жылға қарай US $3,16 млрд болжамымен 2024 жылы US $1,62 млрд; ең ірі түрі - спортқа ставкалар.

💡 Бұл «бәлішті бөлісу» үшін нені білдіреді: егер 11,37 млрд-ты «барлығы бірге», ал 1,62 млрд-ты 2024-ке «таза онлайн» ретінде қабылдасақ, онда оффлайн + оффлайн залдардағы мөлшерлемелер US $9,7 млрд-ты ~ тәртібін береді, ал онлайн - жиынтық көлемнің 14% -ын ~. Бірақ ескеріңіз: әр түрлі дереккөздер әр түрлі әдістерді қолданады (GGR/NGR/market value және әр түрлі қамту), сондықтан үлестер өзгереді.

Консервативті шолулар да бар, онда 2024 жылға арналған «бүкіл индустрия» US $2,7 млрд-қа ғана бағаланады - бұл әдетте толық офлайн + онлайн емес, сандық кесік немесе тар модель туралы. Мұндай бағаларды «ортақ нарықпен» шатастырмаңыз.

2) Бүгінгі оффлайн: желі және ақша

Елде> 350 лицензияланған казино жұмыс істейді (30-ға DGJS деректері. 09. 2025); жекелеген салалық есептер желінің «өзегі» ретінде 347 залды атайды.

Салалық мәліметтер бойынша, 2023 жылы 347 жер үсті казино түсімі US $1,4 млрд шамасында болды (барлық ставкалар/онлайн спектрін есептемегенде).

💡 Неге «офлайн» ақша жағынан бұрынғыдан да үлкен: залдардағы слоттар мен үстелдерден басқа, жалпы нарыққа офлайн-ставка кірісі, F&B, «кластерлік» турзон кірістері (Тихуана, Канкун, CDMX) түседі - осының бәрі үлкен модельдегі офлайн үлесін арттырады. Сонымен қатар, саланың «кең экожүйесі» өсуде: индустрияда 5 256 экономикалық бірлік (DENUE-2025).

3) Онлайн: нарықтан жылдам өсу

iGaming Мексика 2024 жылы - US $1,6169 млрд. CAGR ~ 11,9% (2025-2030); спорт - ең ірі және ең жылдам өсетін кіші санат.

Баламалы дереккөздер «жоғары» траекторияны (2024 жылы iGaming ≈ US $2,7 млрд) суреттейді, сондықтан жаңалықтардағы айырмашылықтар; себебі - әртүрлі әдіснамалық себеттер.

Онлайн драйверлері: 83% + интернет қамту, ұтқырлық, жергілікті төлемдер (SPEI/CoDi), күшті. mx-брендтер мен спорттық күн тәртібі - олар диджиталға түсім ағынын тездетеді. (Интернет-аудитория және туризм жөніндегі деректерді аралас материалдардан қараңыз.)

4) Дереккөздер арасында неге «соғылмайды» (және қалай салыстыру дұрыс)

1. Есептеу базасы: GGR vs NGR vs «market value».

2. Қамту: тек онлайн vs онлайн + оффлайн; кірістердің параойындық баптары енгізіледі/енгізілмейді.

3. Кезең: әр түрлі жылдар/жартыжылдықтар және бағамдық жол берулер.

Салыстыру ережесі: бір әдістемені бір көздің шегінде ұстаңыз. Мысалы, Astute: 11,37 млрд (барлығы) → 40,64 млрд 2033. Онлайн үшін - Grand View: 1,6169 млрд → 3,1565 млрд 2030 жылға қарай. Онда динамика мен үлестер «секірусіз» оқылады.

5) Салықтар: не өзгереді IEPS-2026

Экономика-2026 пакетінде IEPS-ті ойындар мен ұтыстарға 30% -дан 50% -ға дейін көтеру және оны онлайн және резидент еместерге тікелей тарату ұсынылды (place-of-taxation - ойыншының Мексикадағы орналасқан жері). Егер Конгресс 2025 жылғы 31 қазанға дейін бекітсе, нормалар 2026 жылғы 1 қаңтардан бастап күшіне енеді.

Үлестер үшін салдары:

Оффлайн: слоттарға/үстелдерге маржа түседі, бірақ туристік кластерлер (Канкун, Тихуана, CDMX) ішінара қонақтар ағыны есебінен өтеледі.
Онлайн: маркетинг және бонустар үнемді болады; «ағарту» ынтасы күшейеді (жергілікті). mx-серіктестік, MXN-төлемдер) - бұл жоғары салық мөлшерлемесіне қарамастан, нарық құрылымындағы «заңды» онлайн үлесті ұлғайтуы мүмкін.

6) Қай жерде оффлайн «күшті», ал қай жерде онлайн «жылдам»

Оффлайн абсолютті сомалар бойынша жеңіске жетеді (әсіресе «бүкіл нарық» модельдерінде): залдардың, F&B және стадион/курорт кластерлерінің үлесі қуатты база жасайды.

Онлайн қарқынмен жеңіске жетеді: 2030 жылға дейін екі таңбалы CAGR, ең жоғары - спорт + мобильді казино; бұл ретте реттеуге тәуелділік (IEPS/жарнама/KYC) жоғары.

7) Бизнес үшін практикалық қорытындылар

Офлайн операторларына

Туризммен және спортпен «байланыстарды» күшейту (матч-күндер, стадиондармен/қонақ үйлермен ынтымақтасу), онлайн бойынша кросс-сатуды дамыту. mx-лицензиялар.

P & L-ді IEPS 50% бойынша қайта санау: «ауыр» бонустардан аз, кэшбэктер/миссиялар және оқиғалық маркетинг.

Онлайн операторлар (.mx)

Төлемдерді (SPEI/CoDi) және азық-түлік лоббилерін оқшаулауды жеделдету, RG-құралдарды (лимиттер, өзін-өзі алып тастау) тарту - бұл реттеуші және ұстап қалу үшін қажет.

CPA-дан retention/ARPU-ға, жол картасына - live-шоуларға, турнирлерге, жеке іріктеулерге қайта бағдарлау.

8) Қысқа "TL; DR" саны мен үлестері бойынша

Барлығы бірге (оффлайн + онлайн): ≈ US $11,37 млрд (2024) → US $40,64 млрд 2033. Бұл модельде оффлайн пирогтың басым бөлігі болып қалады.

Онлайн (iGaming): US $1,62 млрд (2024) → US $3,16 млрд 2030, жылдам траектория, көшбасшы - ставкалар.

Офлайн желісі:> валидті лицензиялары бар 350 казино; салалық есептер жиі жұмыс өзегі ретінде 347 залдарға сілтеме жасайды.

2026 салық факторы: IEPS жобасы онлайн және резидент еместерді қоса алғанда, мөлшерлемелерге/ұтыстарға 50% промо экономикасын қайта құрып, онлайнды «ағартуға» итермелеуі мүмкін.

Бүгінгі таңда офлайн сегмент (кең мағынада «бүкіл нарық») абсолюттік табыс бойынша үлкен болып қалуда, ал онлайн тез өсіп, үлесін ұлғайтуда. 2024 жылы бұл US $1,62 млрд онлайн ~ қарсы бүкіл нарықтың US $11,37 млрд ~ сияқты көрінді; 2030-2033 жылдарға қарай онлайн екі есе өседі, ал жалпы нарық бірнеше есе өседі (қолайлы реттеушілік жағдайында). Негізгі айырым - салықтар 2026: Егер IEPS 50% -ға дейін көтеріліп, онлайн/резидент еместерге кеңейтілсе, компаниялар «қатты CPA» -дан ұстап қалуға, оқшауландыруға және жауапты ойынға назар аударуға мәжбүр болады - осылайша Мексикадағы оффлайн vs онлайн теңгерімі өзгереді.