Por que Curacao está reformando o sistema de licenciamento

Introdução: O que aconteceu e porquê

Até 2023-2024, Curaçao vivia sob um padrão antiquado de master-license → sub-license, onde o subsecretário era indireto e estava deitado em detentores de licenças master. Isso representou riscos para a AML/CFT e reputação, o que levou a UE, a Holanda e a FATF a apontar falhas de supervisão e possíveis vulnerabilidades para a lavagem de fundos. Em resposta, o país adotou a LOK - National Ordinance on Games of Chance, que introduziu licenças públicas diretas e aumentou a complacência.

Drivers-chave de reforma

1. Pressão internacional e conformidade. A ilha precisava resolver as lacunas do modelo antigo, onde os subsecretários saíam da supervisão direta do regulador.

2. Acesso bancário e de pagamento. O derisking dos bancos/PSP impulsionou o aumento dos padrões da AML/KYC para que as empresas de Curaçao passassem em paz.

3. Proteção dos jogadores e sustentabilidade do mercado. Você precisa de regras para segregar fundos de clientes, auditorias técnicas e «fit & proper» direto para proprietários/indivíduos-chave

4. Estratégia econômica. A atualização do regime aumenta a legitimidade da jurisdição e amplia o pool de mercados brancos disponíveis para os operadores.

O que mudou exatamente (LOK - «Nova arquitetura»)

Cancelamento master/sublicense. Em vez do modelo indireto, as licenças diretas são B2C (operadoras) e B2B (fornecedores), com registro único e supervisão pública.

Novo circuito regulatório. As funções de supervisão são formalizadas através do Gaming Control Board, passando para o Curaçao Gaming Athority (CGA) por LOK; Há uma ferramenta completa de licenciamento, monitoramento e sanções.

Fit & proper и «key persons». Verificações diretas dos beneficiários, executivos e responsáveis pela AML/técnica/pagamento.

AML/KYC para normas internacionais. Programas de complacência obrigatórios, relatório, avaliação de risco, monitoramento de transações.

Técnica e protecção dos jogadores. Segregação de fundos de clientes, logs e auditoria de jogos, política de jogo responsável, T&C claro e procedimentos de pagamento/reclamação.

Período de transição: prazo e status quo (2024-2025)

Os deadline de registro de licenças subprefeitas no portal GCB foram feitos entre março e abril de 2024 para entrar no novo sistema.

O Parlamento aprovou a LOK em dezembro de 2024; a reforma lança oficialmente uma «nova era» regulatória.

A LOK entrou em vigor: a partir de dezembro de 2024, há regulamentos sobre licenças diretas, complicações reforçadas e estatais transitórias.

A renovação das licenças «temporárias» individuais em 2025 confirmava uma transição flexível para as empresas que tinham tempo de solicitar a LOK.

O que significa para o negócio

• Temos de mudar para LOK, arrumar a estrutura de propriedade, nomear e aprovar «key persons».
• Reforçar AML/KYC, regulamentos de queixas e RG, arrumar cadeias de pagamento e hospedagem/logs.
• Preparar-se para testes temáticos, incluindo uma auditoria de segregação financeira.

• Os benefícios são: um mapa transparente, folhas de cheque compreensíveis, aceitabilidade crescente dos bancos/sócios.
• Contras: mais capzatrato por complacência e prazo de preparação (fit & proper, políticas, auditoria técnica).

Como está a mudar a «economia de risco»

Acesso à infraestrutura de pagamento: forte AML/KYC e supervisão direta reduzem a rejeição do PSP/bancos - é mais fácil escalar white-label/B2B.

Prémio de reputação: as marcas com licenciamento LOK são mais fáceis de obter listagens de parceiros e marketing de conteúdo.

Redução da volatilidade regulatória: os procedimentos compreensivos de multas/suspensões e as regras públicas do jogo substituem as práticas «cinzentas» de sub-licenças.

Folha de cheque de preparação para LOK (curta)

1. Estrutura dos proprietários e documentos em fit & profer (UBO, diretor, oficial AML).

2. Programa AML: CDD/EDD, listas de sanções, desencadeadores, SAR/reportagem.

3. Base técnica: logs, auditoria de RNG/conteúdo, política de incidentes, segregação de fundos de clientes.

4. RG e T&C: limites, auto-exclusão, regras transparentes de bônus e pagamentos.

5. Pagamentos e provedores: cartão de trânsito «branco» PSP, on/off-ramp, e-mails bancários.

Curaçao reformou o licenciamento porque o formato antigo não suportava as exigências do FATF/EC, bancos e jogadores. A LOK encerra estas lacunas: licenças diretas B2C/B2B, AML/KYC rígido, fit & profer, proteção de fundos de clientes e um novo marco institucional de supervisão. Para a indústria, isso significa mais previsibilidade e acesso à infraestrutura de pagamento - com maior nível de complacência e responsabilidade.