Доходи від азартних ігор та їх частка в економіці (Гондурас)

💡 Контекст: в Гондурасі легально спостережувана частина індустрії - це офлайн-казино/ігрові зали, бінго і лотерейні продукти. Онлайн-ігри для приватних операторів залишаються в «сірій зоні», тому значуща частка попиту витікає на міжнародні сайти і не відображається в офіційній статистиці. Це важливо враховувати при будь-якій оцінці доходів і частки сектора в економіці.

1) З чого складаються доходи галузі

Gross Gaming Revenue (GGR): ставки мінус виграші. База для більшості розрахунків.

Net Gaming Revenue (NGR): GGR за вирахуванням бонусів/промо/джекпот-внесків.

Непрофільна виручка: бар, ресторан, квитки на івенти, мерч.

Податки та збори: ліцензії/патенти, податок на GGR/оборот (залежно від продукту), утримання з великих виграшів у лотереях, місцеві збори.

Непрямі ефекти: туризм, транспорт, безпека, клінінг, креативні індустрії, маркетинг.

2) Канали, що дають «видимі» і «невидимі» доходи

Видимі (враховані):

Офлайн-казино/зали - слоти, електронні столи, іноді живі столи.
Лотереї і бінго - широкий роздріб, масова залученість, зрозумілі правила розіграшів і виплати.

Частково/невраховані:

Онлайн для приватних операторів - через відсутність локальної ліцензії частина GGR йде за межі країни (в статистиці відбивається слабо або зовсім не відбивається).
P2P-активності (неформальні покерні ігри, ставки) - мають локальний оборот, але рідко потрапляють в офіційні звіти.

3) Як оцінити частку сектора в економіці: Проста методика

1. Зберіть видимий GGR: офлайн-казино/зали + бінго + лотереї (за відкритими даними операторів/регуляторів/муніципалітетів, якщо доступно).

2. Додайте непрофільну виручку (F&B, івенти) - зазвичай 5-20% від GGR офлайну в «компактних» ринках.

3. Оцініть «витік» онлайну: експертний діапазон для країн без локальної ліцензії - 0. 1–0. 4% ВВП у вигляді «сірого» валового обороту ставок, що еквівалентно ~ 30-60% від видимого офлайн-GGR на ринках, що розвиваються. Конкретну частку потрібно уточнювати за платіжними даними і опитуваннями операторів.

4. Складіть прямий внесок (NGR/GGR з коригуваннями) і непрямий внесок (мультиплікатори туризму і послуг - консервативно x1. 3–x1. 6 до чисто ігрового NGR для приморських/міських зон).

5. Розділіть на номінальний ВВП → отримаєте частку сектора у ВВП.

6. Побудуйте сценарії (див. нижче), варіюючи параметри: частка «сірого» онлайну, зростання туризму, зміна податкового навантаження.

💡 Примітка: без офіційного онлай-ліцензування підсумкова частка занижена - частина економічної активності виникає в країні (гравці, маркетинг, підтримка), але монетизація і податки йдуть за кордон.

4) Податки та бюджетні надходження (в загальних рисах)

Ліцензійні/реєстраційні збори для офлайну.

Податки на GGR/оборот (можуть відрізнятися за продуктами).

Утримання з великих виграшів в лотереях і бінго - як правило, відбуваються при оформленні призу.

Прибуткові/соціальні платежі з зайнятості в казино/залах, а також ПДВ/податки в F&B і сервісах.

5) Зайнятість і мультиплікатори

Прямі робочі місця: оператори залів, дилери/круп'є, менеджмент, безпека, касири, F&B, маркетинг.

Непряма зайнятість: постачальники обладнання, IT-підрядники, клінінг, охорона, транспорт, рекламні агентства, артистичний ринок (лайв-музика/відео-продакшн).

6) Туризм і крос-продажі

Карибське узбережжя і Бей-Айлендс дають надбавку вечірнього попиту: «пляж/дайвінг вдень - казино/шоу ввечері».

Круїзи і короткі міські відпустки збільшують частку «малих чеків», але частих візитів.

Пакети готель + казино, міні-турніри, лайв-музика і гастрономія розширюють кошик витрат.

7) Ризики і «вузькі місця» для дохідної бази

Сірий онлайн: оборот йде за кордон → бюджет недоотримує податки, статистика спотворена.

Платіжні бар'єри: відхилення за картками, високі витрати крос-бордерних транзакцій.

Інфраструктура: якість інтернету і безпеки впливає на попит в лайв-іграх і на тривалість візитів.

Фінансова грамотність: без відповідальних практик зростають програші та репутаційні ризики.

8) Драйвери зростання 2025-2030

1. Регуляторний прогрес по онлай-сегменту → «обілення» частини GGR, зростання бюджетних надходжень, облік статистики.

2. Туризм і круїзи на Карибському узбережжі → приріст вечірньої виручки і F&B.

3. Цифрові платежі (e-wallets, стейблкоіни) → зниження відмов, прискорення висновків.

4. Локалізація контенту (іспанська es-419, культурні теми) → краще утримання і частота візитів.

5. Омніканальність: зв'язка офлайн-клубів з цифровими місіями/турнірами → зростання LTV.

9) Сценарії доходів і частки в економіці (якісно)

Базовий (status quo):

Офлайн росте помірно, онлайн залишається «сірим».
Видима частка сектора у ВВП - низька, але зі стійким F&B і туризм-ефектом.
Бюджет отримує стабільні, але обмежені надходження.

Оптимістичний (реформа/ліцензування онлайну):

«Обілення» частини GGR, зростання офіційної статистики, розширення зайнятості.
З'являються єдині KPI (GGR, NGR, ARPU, частка мобільних сесій, податкові надходження).
Частка сектора у ВВП помітно збільшується, особливо в туристичних регіонах.

Консервативний (затяжна пауза):

Частка сектора в офіційному ВВП залишається заниженою, реальні обороти продовжують уте κ ати в офшорний онлайн.
Інвестиції в контент і студії йдуть точково, упор на офлайн-бінго/лотереї і бар-формати.

10) Що вважати і як управляти (KPI-панель)

GGR/NGR по каналах: казино, зали, бінго, лотереї, (за наявності) регульований онлайн.

Частка F&B і івентів в загальному обороті.

Податки/збори: план-факт, частка в місцевих бюджетах.

Туристичні метрики: частка гостей з готелів/круїзів, середній вечірній чек, час перебування (dwell time).

Платежі: схвалення транзакцій, середня комісія, швидкість кешауту.

Відповідальна гра: частка акаунтів з лімітами, звернення на підтримку, частка добровільного самовиключення.

11) Рекомендації щодо зростання доходів

Стандартизуйте «hotel + casino» пакети в туристичних зонах; розкладіть по сезонах і круїзних датах.

Спростіть платежі: тримайте «три кити» - карта + e-wallet + стейблкоін; зрозуміло пояснюйте комісії/мережі.

Локалізуйте вміст: місії і турнірні сітки під карнавали (Ла-Сейба), культурні теми (Копан, гараїфуна).

Просувайте відповідальну гру: ліміти, «тайм-аути», видимі підказки в онбордингу.

Готуйтеся до онлай-регулювання: звітність по GGR/NGR, KYC/AML-процедури, сертифікація RNG і лайв-студій.

12) FAQ (коротко)

Чому офіційні цифри низькі? Частина онлайну не враховується локально.

Що головне для бюджету? Податки з GGR/обороту і збори, плюс непрямі податки через F & B/туризм.

Онлайн вигідніше офлайну? Маржинальність може бути вище, але без ліцензії вигода йде за кордон і не потрапляє в бюджет.

Що швидше за все збільшить частку сектора у ВВП? Регулювання онлайну та інтеграція з туризмом.

Сьогодні доходи гральної індустрії Гондурасу формуються офлайном і лотерейно-бінговими продуктами, а значуща частина потенційного онлай-GGR залишається поза локальним обліком. Звідси і занижена офіційна частка сектора в економіці. У горизонті 2025-2030 ключ до зростання - регуляторний прогрес по онлай-іграм, підвищення доступності та прозорості платежів, зв'язка з туризмом і відповідальна гра. Це дозволить перевести частину «тіньового» обороту в податкову базу, створити нові робочі місця і зафіксувати реальний внесок індустрії у ВВП країни.